２６７ ＪＦＡＭ―ＪＦ Ｃｈｉｎａ Ｐｉｏｎｅｅｒ Ａ－Ｓｈａｒｅ Ｆｕｎｄ ３７，４８５ ３１，３８８，２８３．２０

　　２６８ 中国工商银行―申万巴黎盛利强化配置混合型证券投资基金 ３７，４８５ ３１，３８８，２８３．２０

　　２６９ 长盛中信全债指数增强型债券投资基金 ３５，２８０ ２９，５４１，９１３．６０

　　２７０ 中国工商银行―富国天利增长债券投资基金 ３５，２８０ ２９，５４１，９１３．６０

　　２７１ 中国光大银行股份有限公司―巨田基础行业证券投资基金 ３０，８７０ ２５，８４９，１７４．４０

　　２７２ 中国光大银行股份有限公司―巨田资源优选混合型证券投资基金 ３０，８７０ ２５，８４９，１７４．４０

　　２７３ 中国民生银行股份有限公司―东方精选混合型开放式证券投资基金 ２８，６６５ ２４，３８０，４０４．８０

　　２７４ 招商银行股份有限公司―光大保德信新增长股票型证券投资基金 ２２，０５０ １９，４０７，６９６．００

　　２７５ 中国建设银行―国泰金马稳健回报证券投资基金 ２２，０５０ １８，４６３，６９６．００

　　２７６ 嘉实基金管理有限公司―联想集团公司企业年金计划―招商银行 ２２，０５０ １８，４６３，６９６．００

　　２７７ 嘉实沪深３００指数证券投资基金 ２２，０５０ １８，４６３，６９６．００

　　２７８ 上海浦东发展银行―天治财富增长证券投资基金 １１，０２５ ９，２３１，８４８．００

　　２７９ 中国光大银行股份有限公司―光大保德信 １１，０２５ ９，２３１，８４８．００

　　合计 ３００，０００，０００ ２５１，１６２，２４４，８００．００

　　中国人寿保险股份有限公司（下称“发行人”）首次公开发行Ａ股（下称“本次发行”）的网下、网上申购已于２００６年１２月２６日结束。

　　战略投资者和网下配售对象缴付的申购资金已经北京兴华会计师事务所验资，本次网下发行过程由北京市海问律师事务所见证并对此出具了专项法律意见书。网上申购投资者缴付的申购资金已经安永大华会计师事务所验资。

　　发行人和本次发行联席保荐人（主承销商）根据网下、网上总体申购情况，确定本次发行的结果如下：

　　一、发行价格及确定依据

　　发行人和联席保荐人（主承销商）根据网下累计投标询价情况，并参考发行人基本面、Ｈ股股价、可比公司估值水平及市场情况，确定本次发行价格为人民币１８．８８元/股，对应的市盈率为：

　　９２．６倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审计的扣除非经常性损益前后孰低的２００５年净利润除以本次发行前的总股数计算）。

　　９７．８倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审计的扣除非经常性损益前后孰低的２００５年净利润除以本次发行后的总股数计算，发行后总股数按本次发行１５亿股计算）。

　　二、网下累计投标询价情况

　　联席保荐人（主承销商）根据《证券发行与承销管理办法》（证监会令第３７号）及相关法规的要求，按照在中国证券业协会登记备案的配售对象名单对网下配售对象的资格进行了核查和确认。

　　在规定的截止时间内，联席保荐人（主承销商）共收到２７９张有效的《中国人寿保险股份有限公司首次公开发行Ａ股网下申购报价表》，有效申购总量为１，３６０，２４０万股，冻结资金总额约人民币２５６，８２６，２４４，８００元。发行价格人民币１８．８８元/股对应的有效申购总量为１，３６０，２４０万股。

　　三、网上申购情况

　　根据上海证券交易所提供的数据，本次网上发行有效申购户数为８０１，５４４户，有效申购股数为３０，４９４，０７４，０００股。

　　四、发行结构和回拨机制实施情况

　　本次发行最终确定发行规模为１５亿股。回拨机制实施前，向战略投资者配售６．０亿股，占本次发行总规模的４０％；向网下询价对象询价配售３．３７５亿股，占本次发行总规模的２２．５％；向网上发行５．６２５亿股，占本次发行总规模的３７．５％。

　　根据《中国人寿保险股份有限公司首次公开发行Ａ股网下发行公告》（下称“《网下发行公告》”）公布的回拨机制，由于网上初步中签率为１．８４４６２０７０％，低于２．０％，也低于网下初步配售比例，发行人和联席保荐人（主承销商）决定启动回拨机制，将３，７５０万股（本次发行规模的２．５％）股票从网下回拨到网上。

　　回拨机制实施后发行结构如下：向战略投资者配售６．０亿股，占本次发行总规模的４０％；向网下询价对象询价配售３．０亿股，占本次发行总规模的２０％；向网上发行６．０亿股，占本次发行总规模的４０％。

　　回拨机制实施后，网下最终配售比例为２．２０５％；网上发行最终中签率为１．９６７５９５４１％。

　　五、战略配售、网下配售和网上发行结果

　　１、战略配售结果

　　１９家战略投资者承诺的认购股数对应款项已于２００６年１２月２５日１７：００前全部汇至联席保荐人（主承销商）指定的银行账户，累计申购６．０亿股，总金额为人民币１１３．２８亿元。

　　战略投资者获配股票的锁定期为１２个月，锁定期自本次网上发行的股票在上海证券交易所上市交易之日起计算。战略投资者获配股数及退款金额如下：

　　２、网下配售结果

　　本次网下配售对象获配股票的锁定期为３个月，锁定期自本次网上发行的股票在上海证券交易所上市交易之日起计算。网下配售所有获配投资者名单、获配股数及应退申购款金额情况列示如下：

　　注：上表内的“获配股数”是以本次发行网下配售中的配售比例为基础，再根据《网下发行公告》规定的零股处理原则进行处理后的最终配售数量。

　　根据《网下发行公告》的规定，本公告一经刊出即视同已向参与网下申购的配售对象送达获配通知。

　　３、网上发行结果

　　本次网上发行最终股数为６．０亿股，最终中签率为１．９６７５９５４１％。网上发行配号总数为３０，４９４，０７４个，起始号码为１００００００１。

　　本次网上发行的股票无锁定期。

　　发行人：中国人寿保险股份有限公司

　　联席保荐人（主承销商）：中国国际金融有限公司

　　中国银河证券有限责任公司

　　２００６年１２月２８日

　　注：（１）本公告不是为在美国境内发行销售证券。未经根据美国《１９３３年证券法》及其修正案的登记或登记豁免，相关证券不得在美国境内发行或销售。在美国境内进行任何证券的公开发行必须以发行人或售股股东所提供的招股说明书的形式进行，招股说明书中将包含关于公司和管理层以及财务报表的详细信息。（２）本公告不得在美国境内散发。

　　序号 配售对象证券账户名称 最终获配股数 应退资金

　　（股） （人民币元）

　　１ 平安人寿－分红－团险分红 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　２ 平安人寿－传统－普通保险产品 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　３ 平安人寿－分红－个险分红 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　４ 平安人寿－分红－银保分红 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　５ 平安人寿－万能－个险万能 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　６ 中国太平洋人寿保险股份有限公司―传统―普通保险产品 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　７ 中海石油财务有限责任公司 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　８ 泰康人寿保险股份有限公司―万能―个险万能 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　９ 中国建设银行―工银瑞信稳健成长股票型证券投资基金 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　１０ 中国建设银行―华夏优势增长股票型证券投资基金 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　１１ 中国工商银行―嘉实策略增长混合型证券投资基金 ７，４４２，８７５ ６，２３１，４７８，５２０．００

　　１２ 中国银行―易方达平稳增长证券投资基金 ７，４１４，２１０ ６，２０７，４７５，７１５．２０

　　１３ 新华人寿保险股份有限公司－分红－团体分红－０１８Ｌ－ＦＨ００１沪 ５，５２０，１１５ ４，６２１，４４４，２２８．８０

　　１４ 中国农业银行―泰达荷银首选企业股票型证券投资基金 ５，４０３，２５０ ４，５２３，５８６，６４０．００

　　１５ 宝钢集团财务有限责任公司 ５，０２１，７８５ ４，２０４，１６４，６９９．２０

　　１６ 航天科技财务有限责任公司 ４，６７１，１９０ ３，９１０，５９１，９３２．８０

　　１７ 上海汽车集团财务有限责任公司 ４，６７１，１９０ ３，９１０，５９１，９３２．８０

　　１８ 中国农业银行―大成精选增值混合型证券投资基金 ４，６５３，５５０ ３，８９５，８２０，９７６．００

　　１９ 中国太平洋人寿保险股份有限公司―分红―个人分红 ４，２０３，７３０ ３，５２０，４８３，１７７．６０

　　２０ 中国电力财务有限公司 ３，７３８，４７５ ３，１２９，５７７，５９２．００

　　２１ 中船财务有限责任公司 ３，５２９，０００ ２，９５４，１７２，４８０．００

　　２２ 海通证券股份有限公司 ３，５２９，０００ ２，９５４，１７２，４８０．００

　　２３ 中国银行―南方高增长股票型开放式证券投资基金 ２，９７７，７５０ ２，４９２，５８０，０８０．００