权威机构强烈推荐增持业绩预增股(附股)

　　方正证券：黔轮胎A对贵州大力士轮胎有限责任公司增加投资，给予"增持"评级

　　方正证券6月25日发布投资报告，针对黔轮胎A（000589.SZ）发布对贵州大力士轮胎有限责任公司增加投资公告，给予"增持"评级。

　　黔轮胎A发布公告，公司对控股子公司贵州大力士轮胎有限责任公司增资12,000 万元，使其注册资本由原12,000 万元增加至24,000 万元，公司所占股权比例由原90％增加至95％。

　　公司于2006年开始实施"载重及工程子午线轮胎技改项目（两期工程）"，计划总投资约8.38亿元，具体由大力士公司组织实施。

　　大力士公司一期工程"年产40万套高性能载重子午线轮胎技改项目"共投资4.1亿元，已于2008年度建成投产，并自2009年一季度实现盈利1164万元。目前二期工程"年产80万套高性能载重子午线轮胎技改项目"在建，计划总投资3.98亿元，2008年末累计投资8,393万元，项目进展顺利。

　　方正证券称，本次对大力士公司增加现金投资12,000万元，目的在于满足"年产80万套高性能载重子午线轮胎技改项目"建设期的资本金需求，以有效控制项目建设和运营风险。并且将有利于公司提高盈利能力，增强核心竞争力。

　　方正证券认为公司受益于国家基础建设投入的加大，以及经济形势的逐步好转对公路货运的需求增长，未来公司轮胎产品市场需求稳定，毛利率有提升的空间，产能继续提高，方正证券预计未来2-3年公司业绩将持续增长，预计2009年-2011年公司EPS分别为0.46元、0.59元和0.64元，给予"增持"的投资评级。

　　方正证券：民生银行关于完成海通证券(600837)处置工作，维持民生银行长期"增持"评级

　　方正证券6月25日发布投资报告，针对民生银行（600016.SH）公布关于完成海通证券处置工作的公告，维持该股长期"增持"评级。

　　民生银行昨晚发布公告，截至2009 年6 月22 日，公司累计卖出海通证券380,914,014 股，平均处置价格约为14.33 元。至此，民生银行已经完成所持有的海通证券处置工作。

　　民生银行持有海通证券的3.81 亿到目前为止全部售出，此前管理层就已经多次揭示在今年6 月底之前将在二级市场处置所有持有海通证券的股票。根据一季报，截止到4 月20 日，公司已经处置海通证券股权2.24 亿股，实现投资收益10.16 亿元。近两个月，剩余的1.57 亿股权也已经出售完毕。

　　经过测算民生银行实现的投资收益约为49 亿元，这部分投资收益将很大程度上提升民生银行的业绩，方正证券估计将增厚其每股收益0.26 元，且这部分业绩将在近期的中报中反映出来，预计2009 年、2010 年公司的每股收益为0.60 元、0.48 元。09 年中期的每股收益为0.40 元，与同行业相比，09 年的业绩同比增速将好于其他银行，但由于此前市场上已经存在出售海通获得巨额投资收益的预期，且目前估值已经得到提升，因此方正证券认为应谨慎看待短期的交易机会，继续维持对民生银行长期"增持"评级。

　　方正证券：广宇集团董事会通过非公开增发预案，给予"增持"评级

　　方正证券6月25日发布投资报告，针对广宇集团（002133.SZ）董事会通过非公开增发预案，给予该股"增持"评级。

　　公司董事会通过非公开增发预案，拟向不超过10 名的特定对象发行不超过12,500 万股，发行价格不低于7.22 元/股。本次非公开发行拟募集资金总额不超过11 亿元，投资于上东领地、上东臻品、上东名著三个项目。

　　方正证券只粗话，拟募投项目均位于杭州市丁桥居住区的核心区，丁桥及周边区域的当前房价在7000 至9000 元/平方米之间，再加上90 平方米的户型限制，总价可以控制在80 万元以内，该均价和总价的市场需求旺盛。作为杭州市目前规划最大的经济适用房片区，杭州市丁桥居住区规划起点较高，并且随着交通配套的逐步改善，尤其是在规划中的轨道交通3 号线的贯通后，该区域到达杭州核心商圈的时间将大为缩短，未来升值潜力巨大。根据公司的可行性分析报告可知，募投项目的税后净利率在12％至15％之间，与目前整个行业的盈利水平相当。

　　截至2009 年3 月31 日，公司总资产达到60.89 亿元，净资产11.18 亿元，资产负债率74.49％。本次非公开发行将进一步提高公司资本实力，增强公司未来发展潜力。同时，本次非公开发行可以加快公司项目开发和资金回笼，对提升公司盈利能力和抗风险能力有十分积极的意义。

　　公司现有的土地成本相对房价来说有所偏高，导致公司的整体盈利能力不强，但2009 年业绩增长确定性较强，方正证券预计每股收益将达到0.35 元，仍给予公司"增持"评级。